Šis prekybos būdas dar vadinamas hedge. Tokios prekybos operacijos esmė, kad su viena valiutos pora sudaromi du priešingi sandoriai. Pavyzdžiui, sudarėme mes pirkimo sandorį euro-dolerio poroje, o kaina pradėjo judėti priešinga, nei mums reikia, kryptimi. Ir mes vietoje to, kad uždarytume sandorį su nuostoliu – sudarome kitą – pardavimo – sandorį. Kas gi gaunasi? O gaunasi, kad dabar visada mūsų vienas sandoris pliusuoja, o kitas minusuoja. Arba abu sandoriai minusuoja, jeigu kaina patenka tarp orderių.
Kodėl taip daroma? – nežinau. Kiek beužduočiau šį klausimą klientams – atsakymas visada vienas ir tas pats, kad nefiksuotume nuostolio. Ką daryti toliau? Kažkaip tai atsikratyti susidariusios situacijos. Tam yra du būdai.
Pirmas: prognozuojame, kurioje grafiko vietoje gali būti atšokimas arba judėjimo apsisukimas, ten uždarome pliusinį sandorį ir meldžiamės, kad tas apsisukimas įvyktų. Jeigu judėjimas apsisuka, ir kito sandorio minusas sumažėja – gavome šokoladą. Jeigu apsisukimo nėra, ir kaina toliau juda mums nenaudinga kryptimi – vėl užsidarome su spyna. T. y. vėl atidarome sandorį, kuris bus teigiamas. Iki kitos vietos, kur gali būti apsisukimas. O toje vietoje vėl uždarome pliusinį sandorį ir meldžiamės, kad judėjimas apsisuktų. Ir taip iki to momento, kol neapsisuks, na arba kol nepasibaigs pinigai.
Antras: didinti apimtis ta pačia kryptimi, kaip ir teigiamas sandoris. T. y. jeigu mes turėjome 1 loto apimties poziciją, kuri neša minusą, ir tokios pat apimties pliusinę, tai sudarome tokį pat sandorį antruoju lotu, kad sumažintume minusinio sandorio nuostolį. Jeigu judėjimas tęsis, kai tik papildomas lotas padengs nuostolį, visas pozicijas uždarome. Minusas: jeigu staiga judėjimas pakeis kryptį, turėsime ir kita kryptimi atidaryti antrąjį lotą. Taip gali tęstis iki begalybės.
Pagal pirmąją sistemą mačiau spyną, kai žmogus vietoje 600 dolerių nuostolio pradėjo naudoti šią strategiją. Tada buvo 2009 metai. Praėjusiais metais jis turėjo: EUR/USD poroje pirkimą 1.4890 kaina, o pardavimą 1.1890 kaina, iki šiol šis žmogus sėdi su ta spyna. Per visą grafiką. 4 metai žiūri į beveik 40000 (o gal jau ir daugiau) dolerių nuostolį. Vietoje pradinio 600. (paveiksliukas)

Pagal antrąją sistema mačiau, kaip nuo vieno loto pozicijos dabar jau su spyna sudaryta apie 70 lotų, o bendra suma apie minus 200 000 dolerių.
Tiesą pasakius, savo gyvenime mačiau ir žymiai daugiau spynų. Bet šios dvi paliko didžiausią įspūdį. Ir jos kabo jau porą metų ir ant milžiniškų sumų. O prasidėjo juk nuo mažų nuostolių. Ir nebūtų juk jokių problemų, jeigu pačioje pradžioje būtų užtekę jėgų pripažinti klydus ir fiksuoti, nors ir nemalonų, nuostolį. Štai tokio bandymo išvengti mažo nuostolio rezultatas – dažniausiai žymiai didesnis nuostolis arba viso depozito praradimas.
Jeigu jūs nežinote, kaip atrakinti spyną, jeigu jūs neturite pakankamų įgūdžių ir greitos reakcijos, tai net neverta pradėti. Mažiems depozitams spynos – tai mirtis. Sėkmingai atidarytų spynų kiekis pagal pirmą taktiką tik apie 10%. Ir tai tik patyrusių treiderių, kurie žino, ką daryti.
Pagal antrąją sistemą procentas žymiai didesnis. Tačiau darbas taip pat sunkus. Mano asmenine nuomone, spynų strategija – savęs nepateisina. Įdėtų pastangų ir sugadintų nervų kiekis nevertas to. Geriau iš karto fiksuoti nuostolį. Nors aš ir moku prekiauti pagal šią taktiką, bet pats ją naudoju išimtinai retai. Ir šiek tiek kitu tikslu. Ne nuostolio išvengimo tikslu, o didesnio uždarbio. Ir savo spyną užrakinu pliuse, o ne minuse. Tačiau naikinti spynas tenka labai dažnai, kai padedu klientams.
Todėl jeigu jūs esate treideris ir jums kilo kvaila mintis tokiu būdu hedžuoti poziciją – prieš sudarant priešingą sandorį, paklauskite savęs: o ką aš darysiu po to? Kaip aš išeisiu iš šios situacijos? Ir jeigu jūs neturite tikslaus plano ir žinių, kaip suktis tokioje situacijoje – nedarykite antrojo sandorio. Fiksuokite nuostolį. Ir ramiai toliau dirbkite. O spynas palikite ramybėje

Maksim Pavlovskij
Vyr. analitikas TeleTrade Lietuvoje

Užsakymo Nr. 3102_20