Prekybos forexe principai ir taisyklės

spekuliantai.lt | 2010-03-25 | Forex | perskaitė: 3956
Raktiniai žodžiai: Prekyba, forex, principai, taisyklės, prekybos taktikos
Prekybos forexe principai ir taisyklės Sėkmingai prekybai valiutų rinkoje nepakanka vien tik sugebėjimo panaudoti fundamentaliuosius veiksnius ir atlikti techninę analizę. Nors šios sudėtinės

Kapitalo valdymo ir rizikos paskirstymo principai

Sėkmingai prekybai valiutų rinkoje nepakanka vien tik sugebėjimo panaudoti fundamentaliuosius veiksnius ir atlikti techninę analizę. Nors šios sudėtinės dalys ir yra labai svarbios, tačiau dažniausiai lemiamu veiksniu tampa sugebėjimas teisingai paskirstyti lėšas. Labai dažnai sėkmingai prekybai pritrūksta tam tikros smulkmenos – kelių šimtų dolerių, ir prekiautojas turi palikti rinką, o rinka ima ir „pasisuka" jam reikiama linkme. Norint išvengti tokių nemalonių situacijų, reikia įvaldyti specialius kapitalo valdymo principus.

Šie principai praktiškai atsako į klausimus: kiek ir kur investuoti? Kokiu kapitalo procentu galima „neskausmingai" rizikuoti? Kaip optimizuoti savo pelną? Kapitalo valdymo principai labai nesudėtingi.

Reikėtų atsiminti keletą pagrindinių teiginių:

1. Vienu metu turėti atvirą bendrą ne didesnę nei 30% poziciją nuo investuoto kapitalo (depozito);
2. Atidarant poziciją vienai valiutai, nereikėtų naudoti daugiau nei 5-10% kapitalo (5-10% pradinės maržos (angl. initial margin);
3. Galimi vienos operacijos nuostoliai neturi viršyti 1-5% kapitalo (1-5% pradinės maržos).

Visi prekiautojai ir dileriai pritaria nuomonei, kad kapitalo valdymo principai svarbesni ir sudėtingesni nei techninė ar fundamentalioji analizė, tačiau skirtingi autoriai pateikia skirtingus skaičius kapitalo valdymo taisyklėse. Ypač tai įtakoja 3 teiginį. Viršijus tam tikrą nustatytą ribą, nuostoliai auga ne aritmetine, bet geometrine progresija ir norint atgauti prarastas lėšas, reikia neįprastos sėkmės arba papildomo kapitalo. Šią ribą nustato kiekvienas konkretus prekiautojas, tačiau nuostolių sumos gali varijuoti nuo 1% iki 5% kapitalo, priklausomai nuo konkrečios rinkos ir prekiautojo charakterio.

Prekiautojai laikosi vieningos nuomonės – kuo mažiau prarandi, tuo daugiau galimybių „atsilošti" – ir dažnai ne tik finansine prasme, bet ir psichologine. Jei Jūs praradote nedaug ir žinote, kad artimiausiu metu galėsite atgauti prarastas lėšas - rinka Jūsų neišgąsdins. Bet jeigu Jūs žinosite, kad tai paskutiniai pinigai ir net mažiausias rinkos svyravimas prieš Jus gali priversti uždaryti sąskaitą, Jūs bijosite įeiti į rinką ir vargu, ar galėsite atgauti prarastus pinigus. Vienas iš pagalbinių rizikos sumažinimo ir kapitalo valdymo būdų – pelno ir nuostolių santykio principas. Šis principas teigia, jog savo pelną ir nuostolius reikia planuoti tam tikra proporcija. Statistika liudija, kad net labiausiai patyrusiems ir sėkmės lydimiems prekiautojams tik 40% sandorių yra sėkmingi, t. y. pelningi. Vadinasi, net 60% sandorių – nuostolingi. Kyla klausimas, kokiu būdu pelnas iš 1/3 sandorių galėtų ir turėtų padengti nuostolius iš nesėkmingų 2/3 sandorių? Minimalus pelno ir nuostolių santykis turėtų būti ne mažesnis nei 3:1. Kitaip tariant, jei Jūs planuojate gauti 60 punktų pelną, nuostoliai neturėtų viršyti 20 punktų. Jei Jūs suplanavote gauti 100 punktų pelną, nuostolių ribą galite proporcingai padidinti iki 33 punktų.

Dar vienas ne mažiau svarbus prekybos principas, ypač jei Jūs „pralaimite": niekada negalima dvigubinti pozicijų ir stengtis „atsilošti”, jei matote, kad „pralaimite". Dvigubinti galima tik tas pozicijas, kurios yra pelningos. Ir, galiausiai, ką daryti, jei Jūs „pralaimėjote"? Patyrę prekiautojai pataria – geriausia atsipalaiduoti, išeiti iš rinkos, pailsėti ir pabandyti analizuoti situaciją: kokios buvo klaidos – kur, kada ir kodėl. Tik atlikę tai, turite galimybę realiai atgauti savo pinigus. Labai svarbi prekybos rinkoje apsaugos priemonių sąvoka – apsauginis įsakymas - stop (angl. protective stops). Apsaugos priemonės yra dviejų tipų – įsakymas stop (angl. stop loss) arba išėjimas iš pozicijos su nuostoliais ir pelno gavimas angl. (profit taking) – išėjimas iš pozicijos su pelnu. Apsaugos priemonių tikslas – kiek galima sumažinti nuostolius ir garantuoti nors minimalų pelną. Numatydami savo prekybos (arba darbo rinkoje) planą, Jūs privalote tiksliai nustatyti nuostolių limitą bei išėjimo iš pozicijos (kai situacija klostosi palankiai) lygius. Apsaugos priemonės - būtina sudėtinė sėkmingos prekybos dalis, todėl būtina jomis visomis naudotis siekiant gauti pelną ir patirti kuo mažesnius nuostolius.

Prekybos taktikos

Prekybos taktikos – tai viena iš pagrindinių prekybos FX rinkoje sąvokų. Jūs galite teisingai numatyti kainų lygį ir įvertinti fundamentaliųjų veiksnių įtaką, tačiau Jūs turite nuspręsti, ką konkrečiai darysite šiuose kainų lygiuose, susiklosčius vienokiai ar kitokiai situacijai.

Bet kokiu atveju, stodami į rinką, nepamirškite pagrindinės sėkmingo investuotojo taisyklės – Let profit run, cut losses short (liet. Leisk pelnui augti, mažink nuostolius),

Prekybos taktikas sudaro 2 lygiai arba klasės. Tai „žaidimo" abėcėlė, kurios neišmanant Jums garantuotas pralaimėjimas, ir sudėtingesnės kombinacijos, kurias panaudoti įmanoma tik puikiai išmanant rinką, suprantant jos mechanizmus bei greitai ir teisingai reaguojant į vieną ar kitą įvykį. Kitaip tariant – tai „aukštasis pilotažas".

Pirmosios pakopos prekybos taktikos yra šios:

1. Pirk palaikymo lygio zonoje, parduok pasipriešinimo lygio zonoje. Kitaip tariant, „žaisti" reikia kurso kilimu, kai kainos yra palaikymo lygyje, ir kurso kritimu, kai kainos yra pasipriešinimo lygyje. (BUY ir SELL taikoma bazinei valiutai).

2. Prekyba esant „kirstiems“ palaikymo ar pasipriešinimo lygiams (angl. trading on breakeouts). Kitaip tariant, jei „kirstas" pasipriešinimo lygis, siūlytina prekiauti kurso kilimu, jei „kirstas" palaikymo lygis – kurso kritimu.

3. Prekyba esant techninei kainos korekcijai. Po bet kokio didelio rinkos judėjimo galima tikėtis taip vadinamos techninės korekcijos – kai kainos dalinai grįžta atgal (tačiau turite būti įsitikinę, kad rinkos judėjimas jau baigėsi). Kaip bebūtų keista, bet techninės korekcijos kainų lygiai gali būti lengvai apskaičiuoti remiantis Fibonacci skaičių seka (tarpusavyje susijusių tam tikrais santykiais skaičių seka, atrasta Viduramžiais gyvenusio italų mokslininko).

Labiausiai tikėtinas techninės korekcijos lygis visada sudaro 38% rinkos judėjimo. Kitos tikimybės lygis būtų 50% rinkos judėjimo, o paskutinysis, mažiausiai tikėtinas – 61,8% rinkos judėjimo (praktiškai kiekviename, šiuolaikiniame techninės analizės pakete yra integruota Fibonacci skaičių sistema). Jei kainos nesudaro netgi 38% Fibonacci korekcijos, greičiausiai paskubėjote padaryti išvadą, jog baigėsi kainų judėjimas ir rinka, ko gero, tęs judėjimą ta pačia kryptimi. Jei techninė korekcija sudaro 50%, yra tikimybė, jog judėjimas tęsis buvusia kryptimi ir perėjimo į šoninį kryptį tikimybė sudaro 50:50. Jei techninė korekcija sudaro 61,8%, tikėtina, kad rinka pereis į ramią šoninę kryptį, tačiau jei techninė korekcija viršija 61,8%, tai reiškia, kad kainos, bent jau artimiausiu laiku, vargu ar pradės judėti prieš tai buvusia kryptimi. Tokiu būdu, jei esate įsitikinę, kad judėjimas laikinai sustojo ir prasideda techninė korekcija, galite pabandyti „lošti apsisukimą”, numatę įvairius techninės korekcijos lygius.

4. Prekyba remiantis modeliais (angl. patterns trading). Apie įvairias figūras ir jų predikatyvinę reikšmę jau kalbėjome. Modeliai arba figūros – viena saugiausių, nors ne kasdien pasitaikančių galimybių prekiauti. Klasikinis figūros sprendimas – gana retas reiškinys, tačiau jei figūra užbaigiama palaikymo ar pasipriešinimo linijos kirtimu, Jūs turite unikalią galimybę sėkmingai tuo pasinaudoti.

5. Prekybos kanale technika (apsisukimo, apsivertimo technika). Ši technika numatyta specialiai tiems atvejams, kai palaikymo ir pasipriešinimo linijos yra paralelios viena kitai. Ši technika labai panaši į pirmąją, tik turi vieną skirtumą – pradėję prekiauti kainų kilimu ir uždarydami pelningą poziciją, Jūs tuo pačiu, pelningos pozicijos uždarymo metu, galite atidaryti naują poziciją, prekiaujant kainų kritimu. Kitaip tariant, uždarę seną poziciją, pasisukti nauja kryptimi.

Antrosios pakopos prekybinės taktikos yra šios:

6. Naujų bei ta pačia kryptimi pozicijų atidarymas šalia jau egzistuojančių (angl. average buy/average sell).Tai technika, leidžianti įgyvendinti pagrindinį sėkmingos prekybos principą – „maksimizuok pelną”. Kartais ši technika dar vadinama „pozicijos padvigubinimo technika“. Nepaisant savo patrauklumo, ji gali būti labai pavojinga. Egzistuoja 2 pagrindiniai šios technikos variantai. Būtinas elementas – „pusiausvyros taško” (angl. breakeven point) apskaičiavimas. „Pusiausvyros taško” esmė ta, jog esant šiam taškui, abu lotai – loto B pelnas ir loto A nuostolis sudaro nulį (neįskaičiuojant komisinių). „Pusiausvyros taškas” apskaičiuojamas kaip lotų A ir B atidarymo kainų suma, padalinta pusiau (neįskaičiuojant komisinių).

7. „Apsivertimo” (angl. switch) technika. Tai viena pavojingiausių technikų. Dažniausiai siejama su stop loss operacijomis – pozicijos uždarymu su nuostoliais ir naujos pozicijos kainų judėjimo kryptimi atidarymu. Šios technikos naudojimas pagrįstas tuo, kad palaikymo ir pasipriešinimo linijos negali būti nekintančios ir kartais, kirtus šias linijas, jos jau „nebedirba”. Jei tai įvyko, Jums tuoj pat reikėtų pradėti prekiauti kita kryptimi, t. y. uždaryti buvusią poziciją ir atidaryti naują priešinga kryptimi. Tačiau toks pozicijos pakeitimas dar negarantuoja sėkmės. Gaila, tačiau neretai dėl padažnėjusių apgaulingų kritimų (angl.false break), tai ne tik nekompensuoja prarastų lėšų, bet netgi padvigubina nuostolius.

8. Pozicijos blokavimo technika (angl. lockout). Beveik visi rinkos prekiautojai pozicijos blokavimo techniką vieningai vertina kaip lėtą savižudybę. Blokavimas įvyksta tuomet, kai neuždarant vienos, paprastai minusinės pozicijos, atidaroma tokia pat pozicija, tik į priešingą pusę. Tokiu atveju, vienai pozicijai „einant į minusą“, kita - „eis į pliusą“. Teoriškai ši technika atrodo labai patraukliai, tačiau sunku šį blokavimą nuimti. Kyla klausimas: kokiu būdu uždarius vieną poziciją išvengti nuostolių, kurie neviršytų pirminės blokuotos sumos?

9. Apsidraudimas (angl. hedge). Ši technika artima pozicijos blokavimo technikai, bet mažiau pavojinga. Jos esmė – sugebėti atidaryti dvi priešingas pozicijas tuo pačiu metu, bet dvejomis skirtingomis valiutų poromis. Kaip bepasisuktų įvykiai, viena pozicijų bus pelninga, kita – nuostolinga. Tačiau labai sudėtinga išeiti iš apsidraudimo užsitikrinant pelną ir vienoje, ir kitoje pozicijoje. Gana retas atvejis, kai abi pozicijos uždaromos su minusu. Dažniausiai apsidraudimo procesas laikomas viena palankiausių taktikų siekiant sumažinti riziką.

Pagrindinės prekybos taisyklės:

1. Visada prekiaukite kainos judėjimo kryptimi;

2. Maksimizuokite pelną, minimizuokite nuostolius;

3. Visada naudokitės apsaugos priemonėmis (angl. stop)

4. Niekada neprekiaukite impulsyviai, visada veikite pagal planą;

5. Planuokite savo darbą ir tobulinkite savo planą;

6. Vadovaukitės kapitalo valdymo principais;

7. Vadovaukitės pelno santykio principu (ne mažiau kaip 1:3);

8. Naudodami pozicijos dvigubinimo techniką, niekada nepamirškite - naujai atidaromų pozicijų turi būti mažiau nei buvo atidaryta iki to momento:

- niekada nedvigubinkite nuostolingų pozicijų, dvigubinkite tik pelningas pozicijas;

- visada nustatykite pusiausvyros tašką;

9. Pirmiausiai uždarykite nuostolingas pozicijas, vėliausiai – pelningas;

10. Sprendimus dėl prekybos, išskyrus labai trumpalaikius atvejus, priimkite nebūdami rinkoje - geriausia, kai ji uždaryta;

11. Per daug nepasikliaukite žiniasklaidos pranešimais ir komentarais;

12. Nebijokite likti vienas – jei Jūs teisus, tai dar nereiškia, kad visi Jums pritaria;

13. Techninė analizė – tai įgūdžiai, kurie tobulėja įgaunant patirties;

14. Visada mokykitės;

15. Tai, kas sudėtinga – nėra visada geriausia.

Taip pat skaitykite

6 su pinigais susiję mitai

Klaidos, neleidžiančios uždirbti Forex rinkoje

Viršpelnių svarba prekeiviams

Kas jūs – sėkmingas prekeivis ar lošėjas?

2014-06-26 | Forex 2014-05-02 | Forex 2014-04-08 | Forex 2014-01-23 | Forex

Komentarai



2013 12 10 02:27     #35617
 Com a diminuição da temperatura, o automotivo torna-se mais espesso, ou mais viscoso ela foi medida, pois caso contrário o valor não terá nenhum significado. compactos dada a partida num motor ou trocadas as marchas em tempo frio. É o fator que determina a capacidade de carga que pode ser suportada, de baixo atrito e capazes de absorver cargas elevadas. Isso inclui soluções para eixos e engrenagens de transmissão radiais e axiais, assim como sistemas completos no centro automotivo . Quanto melhor for o grau de acabamento superficial das peças em movimento, menor poderá ser a manutenção. Verifica-se assim que existem condições inversas, isto é, umas 

Ekonominis kalendorius

Prekybos statistika realiu laiku

Techninės analizės įrankis

Privatumo politika Reklama Kontaktai Paskolos RSS RSS
© 2006-2021 UAB All Media Digital