Fx desertui: Mitai apie pelno/nuostolio santykį Mitai apie pelno/nuostolio santykį   Kiek kartų girdėjote apie tai, kad jei siekiate uždirbti rinkose, jūsų pelno ir nuostolio santykis turi b�

Mitai apie pelno/nuostolio santykį

Kiek kartų girdėjote apie tai, kad jei siekiate uždirbti rinkose, jūsų pelno ir nuostolio santykis turi būti bent jau 2:1. Kitaip tariant, jei atidarę konkrečią poziciją rizikuojate netekti 50 punktų, tai uždirbti turėtumėte bet jau 100.

"Cut your losses short, let your winners run " - viena iš mėgstamiausių ir dažniausiai kartojamų  treidingo gurų tiesų. Ir reikia pripažinti - skamba protingai: juk net vienas sėkmingas sandoris padengtų nuostolius iš dviejų nesėkmingų. Atitinkamai, tam kad uždirbti, užtenka būti teisiam 4 iš 10 atvejų.

Bet ar tikrai viskas taip?

Ši tiesa pasiteisina, kai kaina turi aiškią kryptį (trending market). Tokiu atveju, kaip sakė vienas garsiausių visų laikų biržos treiderių Jessy Livermore: "It never was my thinking that made the big money for me. It always was my sitting". Neversiu, supratot.

Tačiau statistiškai kaina trende būna tik  apie 30 procentų laiko. Visą kitą laiką (o tai apie 70 proc.) -  kaina 
aiškios krypties neturi (ranging markets). Ir kuo mažesnis prekybai naudojamas time-frame (TF), tuo ši tiesa aktualesnė. Teoriškai (labai teoriškai), net 7 atvejais iš 10, kai prekiaujame ne trende, kaina nepasieks nustatyto take-profit lygio. O tai reiškia, kad visais tais atvejais patiriamas nuostolis. Ir neigiamos emocijos. O tai kelias link kitų nuostolių.

Tai ką daryti?

Pradžiai siūlau išanalizuoti geriausių treiderių prekybos specifiką. Siūlau pasižiūrėti, kad ir į ZuluTrade.com pirmąjį dešimtuką. Labai aiškiai matosi, kad daugumos profų didžiausias pelnas gerokai atsilieka nuo didžiausio nuostolio. Tai reiškia, kad jie vadovaujasi priešingą nusistovėjusiai nuostatą ir leidžia nuostoliams augti, kaip pelną fiksuoja pakankamai arti. 

Kitas į akis krentantis rodiklis - patyrę treideriai atidarinėja daugiau nei 1 treidą vienu metu. Pradedant nuo 6 treidų ir baigiant 25 (o kartais dar daugiau). Ką tai sako? Ogi tai, kad jie atidaro pozicija dalimis ir dasipirkinėja, kainai judant priešinga jų pasirinkai kryptimi. Prisiminus, kad apie 70 proc atveju rinka juda be konkrečios krypties, tai labai logiška. Vietoj to, kad nusiimtų nuostolį, jie atidaro dar vieną sandorį ir laukia kainos reverso link pelno.

Pažiūrėkim konkretų atvejį ir du skirtinus prekybos scenarijus:


1. jei dedam "kietą" stop-loss.
Kaina pasiekia rainbow zoną (žalia) ir tai pagal strategiją reiškia enter-long signalą. Take-profit dedamas ties artimiausia viršūne - 40 punktų. Pelno/nuostolio santykis 1:1, taigi SL taip pat 40 punktų (net nekalbu apie rekomenduojamą  santykis būtų 2:1, kurio atveju SL būtų 20p.).
Kaip matome iš paveikslėlio, kaina pasiekė TP lygį, bet pirma suveikė SL. Treideris, net ir būdamas teisus dėl krypties, patyria nuostolį.

2. jei pozicija atidaroma per du kartus. Šiuo atveju prie pirmo signalo atidaroma 1/2 pozicijos. Likusi 1/2 atidaroma kainai nukritus 40 p (kiek numatyta iki TP). Abiejų pozicijų SL dedamas 80 punktų atstumu nuo pirmo įėjimo taško. Taigi pelno nuostolio santykis 1:2.
Kaip matosi iš paveikslėlio - pozicija užsidarė su pliusu.
Toliau (May 19) pateiktas dar vienas tokio sandorio pavyzdys.

Apibendrinant noriu pasakyti, kad pozicijos skaidymas dalimis, ne tik pagerina pelningų nuostolingų sandorių skaičių. Toks prekybos valdymo modelis užtikrina, kad daugiau atveju treideris būna teisus ne neteisus. Tai savu ruožtu teikia geras emocijas (nuo emocijų prekyboje nepabėgsi,  tad geriau jau geros nei blogos). O teigiamos emocijos yra sėkmingos prekybos prielaida.

Tamsioji mėnulio pusė šiuo atveju yra ta, kad tenka susitaikyti su retesniais bet didesniais nuostoliais. Tai taip pat veikia emocijas. Todėl labai svarbu atsakyti sau, kas tau asmeniškai priimtiniau: daug, bet mažų desertukų, ar keli - bet sotūs.

Smagios dienos!

Darius